�правле¬ние тенденции следует определять другими средствами, например, с по¬мощью индикатора Моментума или скользящего среднего.

ИСПОЛЬЗОВАНИЕ СТОХАСТИЧЕСКОГО МОМЕНТУМА ПРИ РАСЧЕТЕ ФИЛЬТРА ATF Применим алгоритм ATF для Индекса Стохастического Моментума, SMI(q,r,s) = SMI(32,1,1), графики представлены на рисунке 11-2.

�ъясняя, что означает отрицательный наклон кривой ATF можно легко допустить ошибку.

Только при положитель¬ных наклонах графика ATF однозначно выявляется тенденция. Однако, направление тенденции нельзя определить с помощью ATF.

�рафике TSI_Trade на этих же участках индекс имеет нулевые значения.

Отрицательные наклоны на графике ATF не всегда означают область ценовой консолидации. На уча¬стке В цена падает. На интервале Е цена растет. В области G цена дви- 128 • ADX-ФИЛЬТРАИИЯ жется горизонтально.

На интервалах А, С, D, F и Н наклон кривой ATF положительный, иными словами кривая ATF идет вверх.

На этих участках фильтр одно¬значно определяет тенденцию. На интервале А тенденция восходящая. На интервалах С, D, F и Н цена падает. График TSI_Trade(close, 32, 32), который выявляет направление тенденции, подтверждает это. На участ¬ках В, Е и G, кривая ATF идет вниз.

НЕОДНОЗНАЧНЫЕ СИГНАЛЫ Проследим за движением графика ATF на рисунке 11-1, при этом бу¬дем отдельно рассматривать положительные и отрицательные наклоны.

Одновременно будем сравнивать результаты нашего исследования с сиг¬налами дважды сглаженного TSI и TSI_Trade, которые рассчитаны с теми же параметрами, что и ATF.

аким образом, отрицательные наклоны из отрицательной области становятся положительными накло¬нами положительной области шкалы индикатора.

Сглаживая получен¬ный результат один раз, переходим к пункту 4. Этот алгоритм дает воз¬можность выявить периоды, на которых цена изменяется с тенденцией, однако, направление тенденции таким способом определить не удается.

�зультате получим выражение для TSIADX-фильтра — TSIATF: TS/_A7T(close,32,32) = ЈMAf|TSi"(close,32,l)|,32), где: EMA(|TSI(close,32,1)|,32) — 32-дневное экспоненциальное скользящее среднее от абсолютной величины индикатора TSI, сглаженного один раз с порядком, равным 32 дням.

Когда от сглаженного один раз TSI берется его абсолютная величина, отрицательные значения зеркально отображаются в положительной об¬ласти в заданных пределах от 0 до +100.

абсолют¬ное значение TSI; абсолютная величина обозначается вертикальными черточками, окружающими сглаженный TSI.

Следующим действием (пункт 3) необходимо одни раз сгладить абсо¬лютную величину TSI, полученную на этапе 2.

�ассчитывается с двойным сглаживанием, порядка соответ¬ственно г и s дней.

Принимая г = 32, a s = 1, мы получаем индекс сгла¬женный один раз с порядком сглаживания, равным 32 дням. НЕОДНОЗНАЧНЫЕ СИГНАЛЫ • 127 Перейдем ко 2-му пункту и вычислим |TSI(close,32,l)е.

�рименим этот алгоритм к дневному графику немецкой марки на ри¬сунке 11-1.

Под графиком цены приведен график фильтра ATF. Ниже его показана кривая Индекса Истинной Силы (TSI), по которой ATF-фильтр рассчитывался. На последней панели рисунка для сравнения по¬казан график индикатора TSI_Trade, описанного в главе 8. Начнем с пункта 1: в качестве сглаженного, двустороннего индикато¬ра Моментума выбран Индекс Истинной Силы, TSI(close, г, s) = TSI(close, 32, 1).

�именить к результату пункта 2 однократное сглаживание.

4. Считается, что тенденция существует только при положительных наклонах графика, построенного по результатам пункта 3.

дполагается, что эти фильтры будут 126 • ADX-ФИЛЬТРАиИЯ применяться перед «обычной» стратегией трейдера.

Основные этапы об¬работки следующие: 1. Выбрать в качестве торгового инструмента один раз сглаженный, двусторонний индикатор Моментума. 2. Взять значения индикатора из пункта 1 по абсолютной величине.

главе 7, в разделе двойное сглаживание ADX-типа, процедура была применена к темпу максимумов-минимумов, HLM.

На этом очень необычном способе двойного сглаживания основыва¬ется целый класс фильтров, которые мы будем называть фильтрами ADX-типа, или кратко: ATF. ATF ПРОЦЕДУРА Метод ATF разработан с целью создать класс фильтров, которые по¬зволят выявлять тенденции и направленное движение, и будут распоз¬навать области консолидации.

�ри вычислении индекса используется двойное сглаживание: первое сглаживание производится с помощью фун¬кций от максимумов и минимумов, DI Diff и DI Sum (обозначение Вилде-ра (Wilder)).

В этот момент мы получили DX, или Индекс Направленно¬го Смещения, который определяется как абсолютная величина результата первого сглаживания. Затем, второе скользящее среднее, взя¬тое от DX, задает ADX, или среднее направленное движение.

�ратите внимание, что имевший место на интервале D—D' разрыв никак не повлиял на торговлю.

Глава 11 ADX-ФИЛЬТРАЦИЯ В приложении А сделана попытка показать сущность и особенности индикатора Уайлдера, называемого ADX- индексом среднего направлен¬ного движения, который предназначен оценивать и использовать вели¬чину направленного смещения.

�аправленный вверх.

20-го числа, во второй половине дня, следующую благоприятную воз¬можность указывает график TVTTrade. Вход в рынок происходит с ко¬роткой позицией в точке В, поскольку оба наклона отрицательны, т.е. направлены вниз. Закрываем короткую позицию в точке В', когда ос¬циллятор меняет свой наклон. Таким же образом организуется торговля на интервалах от С до С и от D до D'.

�лон обеих кривых: и TVI_Trade и осциллятора TVI, в этой точке положительный.

Выходим в точке А', поскольку график осцил¬лятора TVI меняет наклон на противоположный. Несмотря на то, что график фильтра TVI_Trade продолжает движение вверх, открывать позицию не рекомендуется из-за противоположного (отрицательного) наклона осциллятора. 124 • ФИЛЬТР TVI_TRADE 19-го числа TVI_Trade сигнализирует о направленном вниз движении цены, предлагая занять короткую позицию. Однако вход в рынок не раз¬решен, так как наклон кривой осциллятора TVI противоположныйе.

�тий параметр сглаживания применяется как оконча¬тельный.

Обычно величина этого параметра небольшая, в пределах 2—5 баров, — значения параметра выбираются такими небольшими для того, чтобы он не добавлял ощутимогосдвига в точках разворота. Первая сделка заключается точке А, где мы занимаем длинную по¬зицию.

� Завершаем короткую позицию, как только либо наклон кривой ос¬циллятора TVI становится положительным, либо график TSI_Trade разворачивается к нулевой отметке.

В этом примере осциллятор TVI, рассчитывается с тремя уровнями сглаживания.

ЕДУПРЕЖДЕНИЕ: Описываемый алгоритм не является полно¬ценной торговой системой.

Мы демонстрируем здесь только основные принципы .которыми необходимо руководствоваться при торговле. Правила для входа и выхода следующие: Длинные позиции • Входим в рынок и занимаем длинную позицию, если график TVI_Trade растет в области положительных значений индикатора и наклоны графиков TVI_Trade и осциллятора TVI положительны. • Выходим из длинной позиции, как только либо наклон осциллято¬ра TVI изменяется на отрицательный, либо график TVI_Trade раз¬ворачивается к нулевой отметке. Короткие позиции • Входим в короткую позицию, когда кривая TVI_Trade опускается ниже нуля, и наклоны обеих кривых и TVI_Trade, и осциллятора TVI отрицательные.